Анализ эффективности факторинговых операций

ВВЕДЕНИЕ ..................................................................................................................
3
1 ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ И МЕТОДОЛОГИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ ФАКТОРИНГОВОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ……………………….................................

5
1.1 Понятие, сущность и функции факторинга …………………………………… 5
1.2 Правовые аспекты факторинговой деятельности …… ……………………… 17
1.3 Опыт использования факторинга в мировой практике ……………………… 21

2. АНАЛИЗ ФИНАНСОВОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ ООО "НОВЫЙ ГОРИЗОНТ........ …………………………………………………………..

28
2.1 Организационно-экономическая характеристика ООО «Новый Горизонт» …
28
2.2 Анализ финансового состояния ООО «Новый Горизонт» ……………………
30
2.3 Определение ликвидности баланса ООО "Новый Горизонт". ..………..………
44
2.4 Анализ уровня и динамики показателей финансовых результатов деятельности предприятия ООО "Новый Горизонт"………………………………
46
3. МЕРОПРИЯТИЯ ПО ВНЕДРЕНИЮ ФАКТОРИНГА В ДЕЯТЕЛЬНОСТЬ ПРЕДПРИЯТИЯ ООО "НОВЫЙ ГОРИЗОНТ"………………………………
50
3.1 Разработка плана организационных мер по внедрению факторинга в деятельность компании ООО "Новый Горизонт" ……………………………
50
3.2 Оценка финансово-экономической эффективности применения факторинга на предприятии …………………………………………………………
52
ЗАКЛЮЧЕНИЕ.............................................................................................................
62
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ.....................................................
67

Весь текст будет доступен после покупки

Главным фактором, определяющим результаты деятельности предприятия является состояние финансовых ресурсов предприятия. Количественные и качественные параметры финансового состояния определяют место предприятия на рынке и способность функционировать в экономическом пространстве. Это приводит к повышению роли управления финансами в общем процессе управления экономикой.
Эффективная финансовая деятельность предприятия невозможна без постоянного привлечения заемных средств. Использование заемного капитала позволят существенно расширить объем хозяйственной деятельности предприятия, обеспечить более эффективное использование собственного капитала, ускорить формирование различных целевых финансовых фондов, а, в конечном счете - повысить рыночную стоимость предприятия.
На сегодняшний день существует множество компаний, у которых есть необходимость привлекать дополнительные денежные средства. В частности, у некоторых из них есть недостаток оборотных средств. Решение данной проблемы может быть в виде кредита, но это плохо отражается на балансе и финансовых коэффициентах, в таком случает компании прибегают к факторингу.
Схема факторинга, довольно проста: компания-фактор выкупает права на получение платежа за товары, поставленные от предприятия, при этом фактор финансирует оборотные средства предприятия. В результате дебиторская задолженность переходит компании-фактору, который перечисляет в свою очередь денежные средства предприятию. Эта услуга привлекательна тем, что компания имеет возможность получить большую часть долга, без предоставления залога и траты времени на оформление кредита.
Зачастую в практике факторинга используются схемы с выплатами 90% на 10% или 80% на 20%, остаток в виде 10% или 20% Отсрочка платежа по контракту может достигать более 150 дней, хотя при этом сама услуга обходится пользователю несколько дороже, чем обычный кредит.

Весь текст будет доступен после покупки

Факторинг является одним из способов финансирования текущей деятельности предприятия и одновременно разновидностью кредитных банковских операций.
Существует множество трактовок понятия «факторинг».
Гражданский Кодекс Российской Федерации трактует факторинг как разновидность торгово-комиссионной операции, связанной с инвестированием в оборотный капитал, подразумевающий переуступку неоплаченных платежных требований за совершившуюся поставку товара, оказанные услуги и выполненные работа, и права на них [1].
Конвенция «О международном факторинге» дает следующую трактовку:
Под факторинговым контрактом понимается контракт, заключенный между одной стороной (поставщиком) и другой стороной (финансовым агентом), в соответствии с которым поставщик должен или может уступать финансовому агенту денежные требования, вытекающие из контрактов купли-продажи товаров, заключаемых между поставщиком и его покупателями (должниками), за исключением контрактов, которые относятся к товарам, приобретаемым преимущественно для личного, семейного и домашнего использования [3].
Факторинг (от латинского factor — лицо, действующее за счет другого лица) - система финансирования, согласно которой поставщик товаров переуступает краткосрочные требования по товарным сделкам факторинговой компании с целью незамедлительного получения большей части платежа, гарантии полного погашения задолженности, снижения расходов по ведению счетов. При проведении факторинга поставщик сообщает факторинговой компании список своих торговых партнеров и предполагаемый объем поставок товаров. Факторинговая компания проверяет кредитоспособность каждого из покупателей и объявляет поставщику величину возможного кредитного лимита по каждому из них. В рамках этого лимита поставщик может осуществлять поставки товаров без риска неполучения платежа, т.к. если должник в установленный срок не погасит задолженность, то это сделает факторинговая компания. Поставив товар, продавец немедленно получает от факторинговой компании от 70 до 90% суммы фактуры, причем все расходы по ведению счетов и получению средств от покупателя берет на себя факторинговая компания. Получив причитающиеся средства от покупателя, факторинговая компания выплачивает поставщику остаток суммы фактуры за вычетом процента за кредит и комиссии за услуги. Срок кредита по факторингу обычно со составляет от 30 до 120 дней а процентная ставка на 2-4% выше официальной учетной ставки. Комиссия, взимаемая факторинговой компанией за услуги, составляет до 2% к стоимости контракта [24].
Факторинг (factoring) - покупка торговых задолженностей производителю с принятием на себя обязанностей по их взысканию и риска неплатежа; производитель благодаря этому получает оборотный капитал [25].
Факторинг — переуступка факторинговой компании неоплаченных долговых требований (счетов-фактур и векселей), возникающих между контрагентами в процессе реализации товаров и услуг на условиях коммерческого кредита, в сочетании с элементами бухгалтерского, информационного, сбытового, страхового, юридического и другого обслуживания поставщика [22].
На сегодняшний день в современных компаниях, поставщикам часто приходится предоставлять покупателям отсрочку платежа. Завися от степени ликвидности товара, который продается, средний срок отсрочки держится в пределах 20-45 дней. Положительные моменты товарного кредита для покупателя очевидны: не приходится выводить из оборота суммы денежных средств, как в случае предоплаты или оплаты по факту; покупатель имеет возможность составить график погашения задолженности, и минимизировать риск получения товара низкого качества. Но готовность поставщиков предоставить товарный кредит приводит к сокращению оборотных средств и понижению показателей текущей ликвидности этих компаний.

Весь текст будет доступен после покупки

-

Весь текст будет доступен после покупки