Анализ формирования и оптимизация денежных потоков компании

ВВЕДЕНИЕ………………………………………………………………….…….3
Глава 1. Теоретико-методологические аспекты формирования денежных потоков компании ….…………………………………………………………..…6
1.1. Денежные потоки предприятия: понятие, классификация, сущность……………………………………………………………………………6
1.2. Методы и показатели оценки денежных потоков компании..........18
1.3. Система управления денежными потоками предприятия..............27
Глава 2. Оценка денежных потоков ООО «Аквилон-Лизинг» по направлениям деятельности ………………………………………………..…….38
2.1. Отраслевые особенности функционирования лизинговых компаний ……………………………………………………………………………………....38
2.2. Общая финансово-экономическая характеристика ООО «Аквилон-Лизинг»…………………………………………………………………………..…44
2.3. Анализ и оценка движения денежных потоков компании…………..57
Глава 3. Разработка рекомендаций по совершенствованию эффективного формирования денежных потоков организации………………………………....66
3.1. Мероприятия по оптимизации денежных потоков компании……….66
3.2. Прогнозирование денежных потоков лизинговой компании………..74
ЗАКЛЮЧЕНИЕ …………………………………….………………………...........82
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ ……………………………...87
ПРИЛОЖЕНИЯ …………………………………………………...……………….93

Весь текст будет доступен после покупки

Денежные потоки хозяйствующего субъекта служат индикатором его финансового состояния, обеспечивают его устойчивый рост и достигают высоких конечных результатов финансово-хозяйственной деятельности. Использование современных методов и механизмов управления денежными потоками, их улучшение в условиях динамично меняющейся финансово-экономической системы взаимоотношений позволяют организациям достигать высоких результатов. Организация финансовых услуг компании в управлении денежными потоками является сложной проблемой, требующей серьезного теоретического изучения.
Среди главных проблем российской экономики многие экономисты выделяют дефицит денежных средств на предприятиях для осуществления своей текущей и инвестиционной деятельности. Однако в рассмотрении данной проблемы выясняется, что одной из главных причин этого дефицита является низкая эффективность привлечения и использования денежных ресурсов. Денежный поток предприятия представляет собой совокупность распределенных поступлений и выплат денежных средств по отдельным интервалам периода времени рассматриваемой генерируемых его хозяйственной деятельностью, движение которых связано с факторами времени, риска и ликвидности.

Весь текст будет доступен после покупки

Глава 1. Теоретико-методологические аспекты формирования денежных потоков компании

1.1. Денежные потоки предприятия: понятие, классификация, сущность

Само понятие денежного потока в экономической литературе трактуется разными исследователями по-разному. В зависимости от пользователя финансовой информации термин «денежные потоки» имеют своё значение. финансовые аналитики под денежным потоком подразумевают объем наличности, имеющийся у компании в конкретном периоде времени. Для инвестиционных же аналитиков денежный поток представляет собой ожидаемые поступления денежных средств, то есть денежный поток корректируется на величину дисконта. Для руководителей компаний денежный поток представляет собой движение денежных средств компании или сводную информацию о поступлениях и расходованиях за предшествующие периоды.
Грищенко Ю. И. трактует денежный поток как совокупность последовательно распределенных во времени событий, связанных с обособленным и логически завершенным фактом смены владельца денежных средств из-за выполнения договорных обязательств между экономическими агентами (субъектами хозяйствования, государством, домохозяйствами, международными организациями).
Кандрашина Е. А. – «денежные потоки предприятия – это система распределенных во времени поступлений и расходов денежных средств, генерируемых его хозяйственной деятельностью, они сопровождают движение стоимости, выступая внешним признаком функционирования предприятия.
Кеменов А. В. под общим денежным потоком понимает избыток средств, который образуется на предприятии в результате всех операций, связанных и не связанных с осуществлением хозяйственной деятельности.
Красова О. Ю. подразумевает, что денежный поток – это фактические чистые наличные средства, поступающие в фирму (или расходующиеся в ней) в течение некоторого периода.
По мнению Синельникова А. Д. понятие «денежный поток» является агрегированным и включает различные виды потоков, обслуживающих финансово-хозяйственную деятельность предприятия.
Чаплыгина М. А. трактует денежные потоки как внутренний источник финансовой стабилизации предприятия из-за увеличения его входных и уменьшения исходящих денежных потоков, направляемых на рост платежеспособности.
Один из самых авторитетных отечественных академиков в области финансов – Ковалев В. В., под понятием денежный поток (Cash Flow) понимает «множество распределенных во времени выплат (оттоков) и поступлений (притоков). В качестве элемента денежного потока могут выступать такие экономические категории как доход, расход, прибыль, платеж и т.д. Денежный поток обычно «привязан» к определенной операции или активу [37, с. 126].

Весь текст будет доступен после покупки

1. Гражданский кодекс Российской Федерации (часть вторая) от 26.01.1996 №14-ФЗ (ред. от 24.07.2023) // Справочно-правовая система Консультант Плюс.
2. Абрамян А. К., Коваленко О. Г. Теоретическое представление категории «денежные потоки» / А. К. Абрамян, О. Г. Коваленко // Молодой ученый. – 2019. – №1. Т.1. – С. 84-86.
3. Абрютина М. С. Анализ финансово-экономической деятельности предприятия / М. С. Абрютина, А. В. Грачев А. В. – Москва : Дело и Сервис, 2019. – 256 с.
4. Аверина О. И. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности (для бакалавров) / О. И. Аверина. – Москва : КноРус, 2019. – 94 c.
5. Александров О. А. Экономический анализ: учебное пособие / О. А. Александров, Ю. Н. Егоров. – Москва : Инфра-М, 2020. – 336 c.
6. Алещенко О. М., Федосенко Н. В., Кузнецова И. В. Управление денежным потоком предприятия в современных условиях / О. М. Алещенко, Н. В. Федосенко, И. В. Кузнецова // Финансовый вестник. – 2019. – № 1 (44). – С. 45-49.
7. Артеменко В. Г. Экономический анализ / В. Г. Артеменко, Н. В. Анисимова. – Москва : КноРус, 2019. – 384 c.
8. Бабаева З. Ш. Расширение собственных инвестиционных ресурсов путем управления денежными потоками предприятия / З. Ш. Бабаева // Актуальные вопросы современной экономики. – 2019. – № 2. – С. 152-153.
9. Басовский Л. Е. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности: учебное пособие / Л. Е. Басовский, Е. Н. Басовская. – Москва : Инфра-М, 2019. – 544 c.

Весь текст будет доступен после покупки